经过两天的停牌之后,5月30日,路劲基建公布,将行使期权以增持顺驰地产股权,由49%增至88.46%,涉及的总代价13.184亿元,将由公司过往提供的贷款所抵消。
至此,路劲及其伙伴对顺驰的持股量已达到94.74%,全部完成了对顺驰A的收购。同时,该公告还显示,顺驰A中新增加了8个项目公司,且大部分位于路劲看好的城市和区域。
认购与融资抵消贷款
路劲的声明称,将行使购买期权协议,按每股10万港元的价格认购顺驰3184股旧股,涉及金额3.184亿港元。不过,其中364股将由路劲的大股东——惠记集团认购。
同时,路劲亦根据另一项认购期权协议,要求顺驰发行1万股新股,每股作价10万港元,涉及总金额10亿港元。路劲并指示顺驰向张化桥发行当中的60股。而路劲则认购余下的9940股。张化桥持有路劲0.027%的股权,并为深圳控股执行董事兼首席营运官。
完成认购有关股份后,路劲对顺驰的持股量,将由现时的49%增至88.46%。而惠记对顺驰的持股量则由5%增至5.28%,张化桥的持股则维持在1%。
根据双方协议,第三贷款中的2亿元贷款将用于抵偿顺驰A55%股权认购的部分认购款。实现“贷款资本化”。第四贷款(包括应付利息)中,用于抵消顺驰A认购期权协议之应付代价3.18亿港元。其余2980万元人民币由顺驰B以现金方式偿还。而第五、六贷款共计10亿港元,全部抵消顺驰A认购期权协议所涉款项。
所以,共计13.18亿港元的股权收购款全部从贷款中抵消。
此外,路劲表示,同意向顺驰提供一笔最高达8亿港元的贷款,年息8厘,并须于2008年12月底前清还,该笔贷款将用于收购内地的发展土地、支付未偿地价及一般营运资金。
这笔贷款被称之为“第七贷款”,连同前六笔贷款一起,路劲共向顺驰提供了约31亿元的资金。
此前,路劲在资本市场还进行了两项融资活动,一是发行3.5亿美元债券,所得款项净额约3.42亿美元(约26亿多港元);二是配售4500万股新股,所得净额5.34亿港元。两项相加,融资所得基本可将七笔贷款数全部抵消。
由顺驰A到顺驰B
此次行使期权认购之后,路劲已经完成了对顺驰A的收购。
值得注意的是,路劲的公告中显示,顺驰A所持相关项目的范围比以前扩大了,新增了8个项目,分别位于北京、天津、上海和河北石家庄。
知情人士表示,这些项目以前并未被纳入顺驰A,现在被吸纳进来,一方面说明,在路劲进入顺驰之后,这些项目已经基本梳理完毕,运营正常;另一方面也可以看出,这些项目大多位于路劲看好的城市和区域,前景都不错。
路劲基建有限公司主席单伟豹在前不久公开露面时表示,济南、青岛、天津、北京、郑州、武汉、上海、苏州、常州、广州、深圳将是路劲集中增加土地储备的城市,其他三线城市则不在考虑范围。
目前路劲在全国9个城市有18个项目,还未售可发展的土地储备466万平方米。包括顺驰的项目在内的集团所有房地产项目,在今年都将开始产生利润。
“其实我们把顺驰分成A和B两部分,A就是历史遗留问题比较少的,而且是独资的。剩下的项目我们叫顺驰B,就是我现在直管的,顺驰B的重组比较有难度,但是我们去年10月开始逐步了解情况,今年1月份开始全部整合梳理,到目前为止基本上可以说稳定下来。我们的时间表就是到6月底基本上梳理完毕。”单伟豹说。
之前路劲曾公告,顺驰A受让原股东持有的顺驰B所有股份,同时路劲终止之前顺驰B授予的新股认购权。此次增加的项目经梳理完毕,已由顺驰B转入顺驰A。
既然顺驰A已经收购完毕,顺驰B的梳理也将在一个月内完成。可以说,路劲对顺驰的优质资产整合已进入了一个新阶段,接下来的时间,路劲将会在继续整合顺驰B的同时,逐步向集团房地产业务分拆上市的目标迈进。
单伟豹此前在股东特别大会后表示,相信旗下顺驰A向顺驰B购入较优质的房地产项目可于本年第三季完成。同时再次表明有意分拆房地产业务上市,但未有时间表。
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