海航基础：重组标的去年表现亏损是中港会计准则不同导致

观点网讯：7月10日，海航基础设施投资集团股份有限公司召开重大资产重组媒体说明会，对媒体、投资者普遍关注的收购香港国际建投重组事项进行全面的解答。

观点新媒体了解，此前6月22日，海航基础发布公告称，公司拟向北京海航金控发行股份及支付现金购买其通过内部股权调整后将持有的海航金融一期100%股权，其下属主要资产系香港国际建投74.66%股权，香港国际建投主要从事地基打桩业务与房地产开发业务。在标的资产预估值基础上经交易各方协商，标的资产交易对价为103.8亿元。

此次说明会上，外界对此次重大资产重组标的公司香港国际建投的业绩表现、持续盈利能力等问题给予了关注。

关于标的资产持续盈利能力问题，公告显示，标的公司香港国际建投主要从事地基打桩业务与房地产开发业务，其2016年度、2017年度和2018年1-2月的扣非后归母净利润，分别为23402.36万元、-2117.85万元和3232.69万元，2017年度净利润水平较2016年度大幅下滑。

对此，香港国际建投首席执行官穆先义回应，2017年净利润亏损的原因，是因为中港两地的会计准则不同导致的，其2017年实际的对外披露净利润是盈利的，不过也承认2016和2017年相比净利润是有所波动。此外，在2017年香港国际建投为了主动避免国内的同业竞争，把境内可售的房地产项目一次性做了出售，但是出售在2017年并没有能够完成，也并没有确认2017年香港国际建投的净利润，但是按照相关的会计准则其已经预提了相关的税费，这部分的税费对其净利润也有比较大的影响。

另外，穆先义还对2018年上半年的盈利情况做了一个说明，他表示，这个周末香港国际建投刚刚做了半年盈利的正面提示报告，今年上半年盈利净利润不会低于8亿港元。

而关于标的资产的担保问题，据悉，此次交易标的资产海航金融一期及其控股公司的主要资产（包括九龙启德地块）存在约53.4亿港元的抵押，海航金融一期主要资产香港国际建投股权质押率已经达到91.21%，另存在为关联方海航实业集团有限公司的2.5亿元贷款提供担保的情况。虽然北京海航金控承诺解决标的公司为关联方提供股权质押担保，即使北京海航金控能够履行承诺，但仍有26.7%的股权处于质押状态。

对此，海航金融一期董事水晓丽解释称，香港国际建投53.4亿港元主要是开发贷，后续伴随整个项目的开发周期，其可以通过经营性收益就可以覆盖相关贷款；而2.5亿元关联担保，这个项目已经在7月6号如期履约完成，并已经解除了相应的质押。

关于金融一期仍有部分资产处于质押状态，水晓丽表示，这些都是公司正常的经营活动需要，存续状态都是比较良好状态的，而且本次重组实际控制人并没有发生改变，对其目前存续项目的履约都非常有利。最重要的一点是，为了保障重组的进行，根据相关的法律要求相关方已经做好准备随时可以提前偿还贷款并解除股权。